2018年《天下雜誌》「2000大企業調查」結果昨 (08) 日出爐,天下雜誌今 (9) 日表示,2000大企業中,包括1350家製造業、650家服務業、100家金融業,及16家金控業。

天下雜誌指出,2017年台灣經濟成長率為2.84%,創2015年來新高。景氣回溫卻是外溫內冷,「2000大企業調查」的「營運績效50強」排行,仍以外貿導向的製造業為主,是否掌握技術或跟上趨勢是這波企業獲利的關鍵所在。因此2017年台灣製造業興起一股產業併購潮,從科技龍頭到傳統產業,都面臨全球化下的規模與新技術競賽。

調查發現一:2017年製造業回春,終結兩年負成長

根據調查,入榜製造業終止連續兩年衰退,今年走回成長軌道,總營收成長8.44%,從2016年的262,025.21億元攀升到 284,130.40億元,總營收成長率8.44%,平均獲利率也從2016年的5.75% ,微幅提升為6.07%。總純益也來到17,259.71億元,較去年成長2,185.89億元。(見表1)

調查發現二:鴻海13年營收第一,台積電蟬聯16年獲利王

在企業總營收排名上,鴻海以47,067.36億元連續第13年蟬聯製造業冠軍。不過整體表現進退並存,鴻海總營收相較於2016年的43,587.33億元,雖然成長約7.98%,但獲利僅2.95%,較上年衰退0.46%。第2名仍由和碩聯合科技拿下。廣達電腦則從去年第4名擠進第3名。前十名製造業,僅統一企業一家營收衰退。(見表2)

在製造業獲利上,以稅後純益排行觀察,台積電站穩企業獲利龍頭,但總營收排名較去年退後一名,2017年台積電稅後純益3,431.11億元,占製造業總稅後純益1.7兆的19.88%。鴻海排名第2,但稅後純益1,387.34億元不到台積電的一半。第3名是台塑石化,稅後獲利801.70億元,第4名是南亞塑膠工業(545.21億元),第5名是台灣化學纖維(544.11億元)。(見表3)

值得注意的是,原本在總營收排名位居第69名的南亞科技,稅後純益達402.82億元,擠身製造業前十大最賺錢公司的第8名。

調查發現三:石化業、精密儀器、金屬原料領頭 為終結製造業兩年負成長助攻

去年帶動製造業營收爆發的包括產業控股業、精密儀器和金屬原料業。其中,產業控股以平均營收成長率31.77%排行第1。帶領製造業往前衝的還有精密儀器與金屬原料產業(鋼鐵),產業整體成長分別為19.31%與16.20%,各居第2、第3名。第4名是平均營收成長率15.39%的電腦系統業。而石化產業原本在2016年的營收成長率名列末段班,卻在2017年一躍高升至第5名,平均營收成長率14.05%,平均稅後純益高達147.84,居所有業別之冠,成為製造業中最賺錢產業的大贏家。(見表4)

石化產業的大躍進主因來自於2017年油價比前年成長20%,進而提高石化類產品報價。同時,因應全球關注能源議題,開採頁岩氣讓石化業取得便宜原料,提高獲利率。加上去(2017)年中國大陸執行限污令,產能利用率降低,因而使台灣石化產業受惠。

調查發現四:最佳營運績效50掌握技術與趨勢、逆向策略奏效

《天下雜誌》營運績效50強評選標準根據企業2017年營收成長率、稅後純益成長率、股東權益報酬率表現,再加上過去3年營收成長率、稅後純益成長率與稅後純益總和排名而定,因此上榜企業皆具有長期穩定、短期具爆發力的績效特質。

上榜前10名中,第1名由美律實業與信義房屋仲介並列,《天下雜誌》分析,兩家榜首企業正好呈現今年最佳營運績效50強企業的上榜特質。

隨著過去一年電競娛樂、物聯網、車用電子、自動化等設備在全球熱賣,第1名的美律實業便是抓住此熱潮,掌握相關利基產品扶搖直上的企業,創下2017年營收成長57.5%、稅後純益成長80.11%,2015至2017年獲利總和62.74億元的好成績。(見表5)

並列第1的信義房屋,在2017年的營收、獲利分別成長134.64%,及204.67%,絲毫不受台灣房市自2015年回落影響。主要關鍵在於信義房屋逆勢操作,經營大陸建案、代銷事業、以及日本、馬來西亞市場的策略奏效。同樣策略運用得當的還有第7名的榮成紙業,其生產的包裝紙箱因為符合環保規範,反而因中國大陸限污令而受惠,在2017年營收成長43.69%、稅後純益成長61.32%的成績。此外,入榜第5名的亞德客國際集團,主要生產氣動元件,也是在工業4.0趨勢下,因中國大力發展自動化,拉高自動化設備供應鏈相關需求而跟著營收獲利齊揚的受惠廠商。