COMPUTEX 2026 昨天(2日)正式開展，邁威爾（Marvell）執行長登台宣示未來資料中心將走向「全光互連」架構。台股加權指數昨天盤中衝上 45,915 點，再創歷史新高；台積電（2330）盤中觸及 2,380 元，鴻海（2317）同步走強！那麼主動ETF布局又如何？
一起來看看以下是投資人「籌碼小哥葛」臉書粉專的昨天(2日)解析內容：
「但回頭看 00981A 今天的操作，反而覺得另一件事更有意思……當市場都在聊 COMPUTEX、聊 AI 的時候，有些資金好像已經開始往下一個方向移動了……
又是廣達，又是繼續賣他們！
(2日)看到通知的第一秒，我其實只有一個想法：又買廣達（2382），又賣欣銓（3264）跟京元電子（2449）。每天跟著看，久了真的會有一種感覺。不是某一天突然發現什麼，而是因為連續追蹤，慢慢看出經理人的操作節奏！
單看只是一筆買超、幾筆賣超。但如果把時間拉長，你會發現這根本不是今天才開始的故事！
金居（8358）從 5/8 開始大幅減碼；欣銓從 5/19 開始分四次出場；京元電子則從 5/27 起連續減碼！
另一邊，廣達則是在 5/29 從零開始建倉 2,491 張（339 元），接著 6/1 加碼 1,534 張，今天再加碼 1,416 張，三個交易日持股來到 5,441 張！
把這些動作串起來看，就會發現背後其實是同一條脈絡：把已經漲了一大段的半導體測試與材料股，系統性換進 AI 整機出貨的核心組裝廠！
這不是單日決策，而是一場已經執行三週的換倉計畫！
為什麼賣金居、欣銓、京元電？我自己覺得，未必是因為公司變差。更大的原因可能是：股價已經反映太多期待了……
以金居為例，它是全球少數能供應 NVIDIA GB300 平台所需高階 HVLP 銅箔的廠商。5/8 第一次大幅減碼時股價約 454 元，如今已來到 627 元，波段漲幅接近 38%。故事沒有變，但價格已經跟三週前完全不同！
欣銓與京元電子其實也有類似味道！
從結果來看，欣銓分批調節期間，股價表現逐漸轉弱，而基金也持續降低持股。比起看壞產業，我覺得更像是在獲利了結！
為什麼此刻重押廣達！
更有意思的是買進的時間點。00981A 第一次建立廣達部位是在 5/29。當時市場討論最多的，其實是 AI 伺服器毛利率問題，氣氛並不算特別樂觀！
但就在那一天，經理人直接從零開始建倉......
之後三個交易日持續加碼，把持股一路拉高到 5,441 張。背後原因其實不難理解！廣達今年第一季合併營收達 8,092 億元，創下單季歷史新高；AI 伺服器占整體伺服器營收比重已突破 75%，GB300 也逐步進入出貨階段！
如果前面買的是 AI 基礎建設與零組件，那廣達代表的，則是最終出貨與訂單落地的環節。而這剛好也是最近市場資金最明顯的輪動方向之一！
經理人在看什麼？
把這三週的操作翻譯成一句話：從「稀缺材料已充分反映」換到「整機出貨催化劑正在到來」
不過還有一個細節值得注意。
雖然持續加碼廣達，但 00981A 6/2整體其實出現比較明顯的淨賣超。換句話說，今天不是全面進攻。而是賣掉更多股票之後，把部分資金集中到自己更有把握的方向！
附上 6/2 籌碼異動表，讓大家看看經理人都在關注哪些題材：
資金進駐 (買超 Top 1 )
廣達 (2382) 5.55億
調節 ( 賣超 Top 3 )
金居 (8358) 賣超 6.52億
京元電子 (2449) 賣超 4.82億
欣銓 (3264) 賣超 4.57億 」
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