AI需求持續升溫，從Edge AI、高階CCL、MLCC到ASIC晶片，台灣科技供應鏈迎來新一波成長動能。國泰證期顧問今天(5日)解析並看好研華、台光電、禾伸堂、聯發科等指標股，並點名半導體設備、太陽能及儲能族群，掌握2027年成長商機。
以下是國泰證期整理解析最新個股動向：
研華(2395)
受惠半導體設備、醫療及Edge AI需求強勁，3Q26營運創高。4Q26雖受假期及ERP升級影響，營收可能小幅回落，但訂單能見度延伸至2027年，三大市場接單穩健。Edge AI占比提升將成主要成長動能，預估26/27年EPS為22.19/27.84元，維持買進評等。
總經月報
美國期中選舉後形成分立政府，財政擴張受限，Fed年底至27年初仍有升息壓力，高實質利率恐壓抑科技股評價。投資聚焦AI、半導體及具訂價能力的龍頭企業；債券以中天期公債與投資級債為主，兼顧收益與流動性。
太陽能產業
美國再生能源政策轉趨積極，太陽能及儲能需求可望回溫。倉和(6538)受惠北美電池片擴產，網版耗材需求增加；碩禾(3691)、元晶(6443)、茂迪(6244)受惠產業復甦。儲能看好台達電(2308)、盛達(3027)、熙特爾(7740)，受惠電網升級及海外建設需求。
廠務設備產業
民主黨重掌國會，有望提高美國晶片法案補助及半導體在地化投資確定性，惟短期關稅與出口管制政策未必改變。台灣廠務、設備及材料供應鏈可望受惠海外擴產，研究部看好漢唐(2404)、帆宣(6196)、弘塑(3131)、中砂(1560)、新應材(4749)及崇越(5434)。
台光電(2383)
台灣松下湖口廠事故對全球CCL供應影響有限，因其產能占Panasonic整體比重不到10%。隨Google TPU等AI平台帶動高階CCL需求，台光電供貨市占持續提升，TPU V9放量有望進一步擴大份額，26至27年獲利具高成長動能，維持強力買進評等。
禾伸堂(3026)
3Q26營收45.4億元，季增10.8%、年增32.2%，EPS 4.36元優於預期，受惠AI資料中心電源、BBU及TPU/ASIC需求帶動高階MLCC出貨，毛利率升至29.8%。4Q26需求續旺，27年MLCC產能預計擴增約40%，獲利成長動能明確，維持買進評等。
Qualcomm (QCOM US)
FY4Q26營收104億美元、EPS 2.17美元，車用業務年增89%。FY1Q27資料中心ASIC開始出貨，惟初期恐稀釋毛利率。研究部看好聯發科(2454)受惠手機復甦及ASIC需求，27年ASIC營收估逾5,000億元，推升營收年增83.3%；祥碩(5269)參與高通ASIC專案，預計2H27量產，兩者維持買進評等。